Чак Паланик родился 21 февраля 1962 года в Паско, штат Вашингтон, США. Его родители, Кэрол и Фред Паланик, жили с четырьмя сыновьями в вагончике на окраине Бербанка; после развода родителей мальчики часто бывали на ранчо бабушки и дедушки на востоке штата Вашингтон. Дед писателя, носивший фамилию Палагнюк, эмигрировал из Украины, в 1907 году переехал в Канаду, а затем перебрался в Нью-Йорк.
В 1986 году он окончил Орегонский университет.
Его прозу связывают с нелинейным повествованием, минимализмом, повторяющимися фразами и героями-маргиналами, которые пытаются найти свое место в жизни.